Главная Страх и жадность Горные бассейны бумажники Словарь афишировать Facebook Twitter Telegram Reddit Youtube
Рейтинг Рынка:
24ч:
Активные криптовалюты: 2797
Рынок: 83468
CCT - Crypto Currency Tracker logo CCT - Crypto Currency Tracker logo
ENG
EST
RUS
TUR
DEU
CHI
KOR
ITA
USD
USD
AED
AFN
ALL
AMD
ANG
AOA
ARS
AUD
AWG
AZN
BAM
BBD
BDT
BGN
BHD
BIF
BMD
BND
BOB
BRL
BTN
BWP
BYN
BZD
CAD
CDF
CHF
CLF
CLP
CNH
CNY
COP
CRC
CUC
CUP
CVE
CZK
DJF
DKK
DOP
DZD
EGP
ERN
ETB
EUR
FJD
FKP
GBP
GEL
GHS
GIP
GMD
GNF
GTQ
GYD
HKD
HNL
HRK
HTG
HUF
IDR
ILS
IMP
INR
ISK
JMD
JOD
JPY
KES
KGS
KHR
KMF
KPW
KRW
KWD
KYD
KZT
LAK
LBP
LKR
LRD
LSL
LYD
MAD
MDL
MGA
MKD
MMK
MNT
MOP
MRU
MUR
MVR
MWK
MXN
MYR
MZN
NAD
NGN
NIO
NOK
NPR
NZD
OMR
PAB
PEN
PGK
PHP
PKR
PLN
PYG
QAR
RON
RSD
RUB
RWF
SAR
SBD
SCR
SDG
SEK
SGD
SHP
SLL
SRD
SSP
STD
STN
SVC
SYP
SZL
THB
TJS
TMT
TND
TOP
TRY
TTD
TWD
TZS
UAH
UGX
UYU
UZS
VES
VND
VUV
WST
ZAR
ZMW
ZWL
Рейтинг Рынка
24ч
2797
Активные криптовалюты
53.73%
Bitcoin Поделиться
Seeking Alpha 2024-07-01 22:07:53

Silvergate Capital and execs charged by SEC for "negligence-based fraud"

Silvergate Capital and execs charged by SEC for "negligence-based fraud"

The U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) on Monday charged cryptocurrency-friendly lender Silvergate Capital ( OTC:SICP ) for "negligence-based fraud" on Monday. According to the SEC's complaint, Silvergate and its former CFO Antonio Martino had misrepresented the company's financial condition during a liquidity crisis and bank run following FTX's collapse. The complaint also added that Silvergate's former CEO Alan Lane and former chief risk officer Kathleen Fraher had misled investors in stating that the company had an effective BSA/AML compliance program. It had conducted an ongoing monitoring of its high-risk crypto customers, including FTX. However, Silvergate's automated transaction monitoring system failed to monitor over $1 trillion of transactions by its customers on Silvergate Exchange Network, its payments platform. The SEC estimated that Silvergate allegedly failed to detect about $9 billion in suspicious transfers among FTX and its related entities. Rather than tell investors about the serious deficiences in its compliance programs during the collapse of FTX, they doubled down in a way that misled investors about the soundness of the programs, said Gurbir Grewal, director of the SEC's Division of Enforcement. The complaint, filed in the U.S. District Court for the Southern District of New York, charged the company, Lane, and Fraher with negligence-based fraud and Silvergate with violating certain reporting, internal accounting control, and books-and-records provisions. The SEC also charged Martino with violating certain of the antifraud and book-and-records provisions of the federal securities laws, and with aiding and abetting certain of Silvergate's violations. Apart from Martino, all charged parties have since agreed to settle SEC's charges. Silvergate agreed to a final judgement to pay $50 million civil penatly and imposing a permanent injunction to settle the charges, without admitting or denying allegations. Lane and Fraher also settled charges under the same terms, along with a five-year officer-and-director bars, and civil penalties of $1 million and $250,000, respectively. Press release. More on Silvergate Capital Corporation Financial information for Silvergate Capital Corporation

Наиболее читаемые новости

Рейтинг Рынка
24ч
53.73%
Bitcoin Поделиться
214
Сегодня Новости
Прочтите Отказ от ответственности : Весь контент, представленный на нашем сайте, гиперссылки, связанные приложения, форумы, блоги, учетные записи социальных сетей и другие платформы («Сайт») предназначен только для вашей общей информации, приобретенной у сторонних источников. Мы не предоставляем никаких гарантий в отношении нашего контента, включая, но не ограничиваясь, точность и обновление. Никакая часть содержания, которое мы предоставляем, представляет собой финансовый совет, юридическую консультацию или любую другую форму совета, предназначенную для вашей конкретной опоры для любых целей. Любое использование или доверие к нашему контенту осуществляется исключительно на свой страх и риск. Вы должны провести собственное исследование, просмотреть, проанализировать и проверить наш контент, прежде чем полагаться на них. Торговля - очень рискованная деятельность, которая может привести к серьезным потерям, поэтому проконсультируйтесь с вашим финансовым консультантом, прежде чем принимать какие-либо решения. Никакое содержание на нашем Сайте не предназначено для запроса или предложения